伪装者桂姨是阿诚的养母，桂姨在早年与一个富商有了孩子，一个未婚先育的女人是很难生活的，桂姨将孩子托付到孤儿院抚养。自己便在明家一边打杂一边也在等待商人来接她们母子俩，桂姨将孩子接到了身边，接回的孩子并不是自己的亲骨肉，这个孩子就是阿诚，桂姨和阿城都是可怜人。

桂姨知道了自己的孩子早就被富商接走了，阿诚才是真正的孤儿，桂姨开始便对阿诚百般虐待。幸好被明楼发现桂姨的所作所为，明楼将桂姨赶出了明家，被赶走后桂姨被日本人救下，桂姨便为日本人做奸细卖命，她为日本人立下多次大功，她的代号是孤狼。

桂姨因为与明家有关联，她会假装可怜又重回到明家做奸细，长期观察明家的行动，把所有可疑的事情都要上报给日本人。她是汪曼春的得力助手，明诚无意中发现了孤狼的报告，指明了明家有共党嫌疑，他对明家是非常了解的。

明诚和明楼才开始怀疑这个消失了十多年的桂姨，这次重新回到明家的真正目的，两人设计演戏给桂姨看。让桂姨误以为明家两兄弟反目，将消息再传给日本人，日本的南田进入了两兄弟的计谋里，刺杀南田洋子的计划也徐徐渐进中，最后刺杀成功，孤狼也被枪毙。